Cha đẻ của DeFi đã trở lại! Dự án mới Flying Tulip của Andre Cronje đặt mục tiêu huy động được 1 tỷ USD

Andre Cronje, được biết đến là cha đẻ của DeFi, trở lại với dự án mới Flying Tulip. Cơ chế phát hành token ra công chúng sáng tạo cho phép các nhà đầu tư rút tiền gốc bất cứ lúc nào.
(Tóm tắt trước: Tên trộm chết tiệt! Cha đỡ đầu DeFi AC đang nghẹn ngào: có một dự án tỷ đô "ăn cắp Sonic code" để trục lợi cá nhân)
(Bổ sung bối cảnh: Kho dự án mới của DeFi OG: Người sáng lập Curve xây dựng nhóm BTC, Andre Cronje muốn xây dựng một sàn giao dịch toàn cầu)

Nội dung bài viết này

Khi mọi người nghĩ đến Andre Cronje Khi anh ta mờ nhạt khỏi vòng tròn mã hóa, nhân vật huyền thoại được biết đến với cái tên "Cha đẻ của DeFi" đã trở lại. Lần này, anh ấy mang đến một dự án hoàn toàn mới - Flying Tulip, gần đây đã công bố hoàn thành khoản tài trợ 200 triệu đô la Mỹ và có kế hoạch triển khai đợt bán token ra công chúng.

Điều đặc biệt hơn nữa là đợt phát hành ra công chúng này đi kèm với một cơ chế chưa từng có: người dùng có thể hủy token bất kỳ lúc nào và lấy lại tiền gốc. Điều này có nghĩa là những người tham gia có "sự bảo vệ cơ bản" đối với rủi ro giảm giá của họ, trong khi vẫn không có giới hạn trên đối với lợi nhuận tăng lên.

Andre Cronje là ai?

Nếu bạn đã trải nghiệm mùa hè DeFi năm 2020 thì chắc hẳn bạn đã từng nghe đến tên anh ấy.

Andre Cronje là người sáng lập Yearn Finance (YFI) - một công ty thành lập DeFi chỉ bằng việc lập trình cho nhà phát triển huyền thoại nổi tiếng. YFI từng được mệnh danh là “token công bằng nhất” vì vào thời điểm đó ông không dành bất kỳ cổ phần nào cho mình.

Tuy nhiên, sau khi trải qua nhiều vụ nổ dự án, tranh chấp cộng đồng và sự cố an toàn, Cronje đã lụi tàn trong mắt công chúng vào năm 2022. Cho đến ngày nay, anh vẫn “come out” trở lại với Flying Tulip.

Tulip bay là gì?

Người biên tập giải thích: "Tulip bay" có nghĩa đen là "hoa tulip bay". Hoa tulip là biểu tượng bong bóng nổi tiếng nhất trong lịch sử tài chính ("Tulip Mania" vào thế kỷ 17 là bong bóng đầu cơ sớm nhất).

Cronje đặt tên cho dự án là Flying Tulip, có chút tự ti và có chút tuyên bố: thế giới mã hóa có thể giống như hoa tulip, nhưng lần này, anh ấy muốn làm cho nó thực sự "bay". Nói cách khác, Flying Tulip muốn làm cho những gì được dùng để tượng trưng cho “bong bóng” ổn định hơn, chân thực hơn và khả thi hơn thông qua các cơ chế trên chuỗi.

Đánh giá từ các tài liệu chính thức, Flying Tulip hy vọng sẽ xây dựng một nền tảng tài chính toàn chuỗi, đưa nhiều chức năng quen thuộc với người dùng tiền điện tử—stablecoin, cho vay, giao dịch giao ngay, phái sinh, quyền chọn và bảo hiểm—vào một hệ thống.

Nói một cách đơn giản, nó muốn trở thành một "nền tảng DeFi toàn diện" cho phép người dùng:

• Gửi tiền tệ để kiếm thu nhập;
• Vay tiền để làm đòn bẩy;
• Dài và ngắn;
• Thậm chí còn phòng ngừa rủi ro thông qua bảo hiểm trên chuỗi.

Tất cả đều được hoàn thành trong một hệ thống tài khoản thống nhất và không cần phải chuyển đổi thường xuyên giữa các nền tảng khác nhau.

Một đợt phát hành token ra công chúng “có thể hoàn lại”

Điều đáng chú ý nhất lần này là “Quyền đổi quà trên chuỗi” của Flying Tulip.

Theo truyền thống, khi người dùng tham gia bán token công khai, tiền của họ sẽ bị khóa bất kể giá tiền tệ tăng hay giảm. Tuy nhiên, Flying Tulip cung cấp cơ chế "quy đổi được lập trình": tất cả người tham gia có thể hủy mã thông báo $FT trong tay họ bất kỳ lúc nào và lấy lại số tiền gốc mà họ đã đầu tư (chẳng hạn như ETH).

Hệ thống sẽ tự động trả lại tiền từ nhóm dự trữ trên chuỗi riêng biệt.

Thiết kế này hơi giống một cơ chế bảo hiểm trực tuyến, không chỉ đảm bảo rằng các nhà đầu tư sẽ không "mất tiền" mà còn giữ được dư địa để tăng trưởng.

Tuy nhiên, cần lưu ý rằng quan chức này cũng nhắc nhở rằng đây không phải là "sự hoàn vốn được đảm bảo" hay "bảo hiểm tiền gửi" - quy mô của nhóm dự trữ bị hạn chế và liệu quyền mua lại có thể được thực hiện hay không phụ thuộc vào việc số tiền trong nhóm có đủ hay không.

Quỹ không bị khóa: sử dụng lợi nhuận để thúc đẩy tăng trưởng

Cronje đã đề cập trong tài liệu roadshow trình bày với các nhà đầu tư rằng thiết kế này dường như khiến việc sử dụng quỹ không thể thực hiện được, nhưng trên thực tế, Flying Tulip có kế hoạch đầu tư số vốn này vào các chiến lược doanh thu trên chuỗi, chẳng hạn như các giao thức DeFi chính thống như Aave, Ethena và Spark.

Họ đang nhắm mục tiêu lợi nhuận hàng năm khoảng 4%.

Dựa trên giới hạn tài chính dự kiến là 1 tỷ USD, nó sẽ tạo ra thu nhập lãi khoảng 40 triệu USD mỗi năm.

• Số tiền thu được này sẽ được sử dụng cho:
• Ưu đãi về giao thức thanh toán;
• Mua lại token $FT;
• Hỗ trợ tăng trưởng sinh thái và xúc tiến thị trường.

Cronje đã mô tả điều này trong tài liệu dành cho nhà đầu tư: "Chúng tôi sử dụng lợi nhuận theo chu kỳ để thúc đẩy tăng trưởng và khuyến khích, sử dụng quyền bán vĩnh viễn để bảo vệ nhà đầu tư khỏi sự sụt giảm, đồng thời duy trì tiềm năng tăng giá không giới hạn của mã thông báo - điều này tạo thành một bánh đà tăng trưởng tự củng cố."

Nhóm không có cổ phiếu dự trữ

Một điểm nổi bật khác là nhóm Flying Tulip không có bất kỳ đợt phân phối mã thông báo ban đầu nào.

Tất cả thu nhập của họ đều đến từ thu nhập thực tế của dự án. Họ sử dụng số tiền thu nhập này để mua lại token $FT trên thị trường và phát hành chúng theo kế hoạch công khai.

Nói cách khác, nhóm chỉ có thể nhận được phần thưởng khi giao thức thực sự kiếm được tiền và người dùng thực sự sử dụng nó.

Điều này đặt nhóm vào cùng tình thế với các nhà đầu tư - dự án càng nổi tiếng thì họ càng kiếm được nhiều tiền.

Dòng vốn sang trọng, nhắm mục tiêu tài trợ 1 tỷ USD

Flying Tulip đã hoàn thành 200 triệu USD tài trợ tư nhân, với các nhà đầu tư bao gồm:

• Brevan Howard Digital
• CoinFund
• DWF Labs
• FalconX
• Hypersphere
• Nascent
• Republic Kỹ thuật số
• Susquehanna Crypto và cộng sự.

Tiếp theo, họ sẽ triển khai các đợt chào bán công khai trên nhiều chuỗi cùng lúc, với tổng nguồn tài trợ mục tiêu lên tới 1 tỷ USD.

Tóm tắt

Sự xuất hiện của Flying Tulip gợi nhớ kỷ nguyên năm 2020 khi “mật mã thay đổi tài chính”.

Sự khác biệt là lần này Andre Cronje muốn làm nhiều việc hơn là chỉ đổi mới sản phẩm mà còn làm cho DeFi trở nên đáng tin cậy và bền vững hơn. Ngày nay, sau khi DeFi trải qua cuộc cải tổ thị trường gấu và niềm tin sụp đổ, sự trở lại của Cronje có thể không chỉ là sự trở lại của một nhà phát triển mà còn là tín hiệu: một chu kỳ DeFi mới dự kiến sẽ được nhen nhóm lại.